FINRA در مقابل SEC: تفاوت چیست؟

هر دو از سرمایه گذاران محافظت می کنند ، اما تفاوت های اساسی وجود دارد

رابین هارتیل یک برنامه ریز مالی معتبر (CFP) است که در مورد مدیریت پول ، سرمایه گذاری و برنامه ریزی بازنشستگی می نویسد. او از سال 2016 محتوای مالی شخصی شخصی را نوشت و ویرایش کرده است. رابین در حال حاضر رهبری ستون مشاوره شخصی Pey Hoarder ، "Pey Dear" را هدایت می کند. از طریق این پلتفرم ، رابین به سؤالات خوانندگان از سراسر ایالات متحده پاسخ می دهد. او جارگون صنعت را رمزگشایی می کند ، و موضوعات پیچیده مالی مانند پرداخت مالیات ، مدیریت یک نمونه کارها و افزایش نمره اعتباری را آسان می کند.

مایکل بویل یک متخصص مالی باتجربه است و بیش از 10 سال با برنامه ریزی مالی ، مشتقات ، سهام ، درآمد ثابت ، مدیریت پروژه و تجزیه و تحلیل کار می کند.

Mrinalini سردبیر ارشد سرمایه گذاری در The Balance است و یک متخصص در سرمایه گذاری ، روزنامه نگاری مالی ، رسانه های دیجیتال و موارد دیگر است. او بیش از 10 سال در سازمان هایی مانند Financial Times و Investopedia روزنامه نگار بوده و دارای کارشناسی ارشد گزارشگری تجاری و اقتصادی از دانشگاه نیویورک است.

Fizkes / Getty Images

اگر اخبار مالی را دنبال می کنید ، احتمالاً چیزهای زیادی درباره FINRA و SEC می شنوید. سازمان تنظیم مقررات صنعت مالی (FINRA) و کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده (SEC) هر دو نهاد نظارتی هستند. تفاوت بزرگ این دو در این است که SEC یک آژانس دولتی فدرال است که بازارهای مالی را تنظیم می کند در حالی که FINRA بر دلالان دلال نظارت می کند و تحت هدایت SEC فعالیت می کند.

درک دامنه هر آژانس برای سرمایه گذاران مهم است. اما تعامل بین دو آژانس می تواند گیج کننده باشد. خواندن را ادامه دهید تا تفاوتهای اساسی بین FINRA در مقابل SEC را بیاموزید.

تفاوت بین FINRA در مقابل Sec چیست؟

سازمان تنظیم مقررات صنعت مالی ، یا FINRA و کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده یا SEC هر دو سازمان نظارتی هستند که بر بازارهای مالی ایالات متحده نظارت می کنند. اما آنها مأموریت ها ، دامنه ها و قدرت های اجرایی مختلفی دارند.

FINRA یک سازمان خود نظارتی (SRO) است که تحت هدایت SEC فعالیت می کند ، که یک آژانس دولتی فدرال است. هر دو FINRA و SEC متهم به حمایت از سرمایه گذاران هستند. در حالی که SEC قدرت گسترده ای برای تنظیم بازارهای اوراق بهادار برای اطمینان از انصاف و کارآیی دارد ، FINRA کارگزاران و دلالان را تنظیم می کند.

باله

FINRA یک نهاد غیر انتفاعی است که توسط کنگره مجاز به تنظیم دلال دلالان در ایالات متحده است که در ژوئیه 2007 از طریق ادغام انجمن ملی فروشندگان اوراق بهادار (NASD) و عملیات نظارتی بورس اوراق بهادار نیویورک تأسیس شد. بشر

FINRA بر نیازهای صدور مجوز برای کارگزاران و نمایندگان آنها ، از جمله آزمون سری 7 ، که برای هر حرفه ای که اوراق بهادار می فروشد ، نظارت دارد. این آژانس بر بیش از 624،000 دلال دلال در سراسر کشور نظارت دارد. همچنین وظیفه دارد اطمینان حاصل شود که تبلیغات برای اوراق بهادار صادق است و افشای کامل را ارائه می دهد و سرمایه گذاری ها فقط در صورت مناسب بودن برای نیازهای سرمایه گذاران فروخته می شوند.

یکی از وظایف اصلی FINRA بررسی نقض اوراق بهادار احتمالی است. هنگامی که FINRA تشخیص می دهد که یک قانون نقض شده است ، اقدامات انضباطی را انجام می دهد. یک دلال دلال ممکن است تصمیم بگیرد که یک قانون را تسویه کند. در غیر این صورت ، FINRA ممکن است شکایت را برای دادرسی رسمی به دفتر افسران شنوایی خود ارجاع دهد.

ابزار BrokerCheck FINRA به سرمایه گذاران این امکان را می دهد تا تأیید کنند که آیا شخص یا شرکت از نظر قانونی مجاز به فروش اوراق بهادار است ، و همچنین آیا آنها مجاز به ارائه مشاوره سرمایه گذاری هستند. همچنین سابقه ای از شکایات مشتری یا اقدامات اجرایی علیه کارگزاران ثبت شده ، از جمله مواردی را که منع شده است ، حفظ می کند.

SEC توسط کنگره پس از سقوط بازار سهام در سال 1929 تأسیس شد. از طریق قانون مبادله اوراق بهادار در سال 1934 ، کنگره SEC را ایجاد کرد و به همه جنبه های بازار اوراق بهادار ایالات متحده اقتدار جاسوسی کرد.

آژانس فدرال بخش های زیر را دارد:

• امور مالی شرکت: تضمین می کند که سرمایه گذاران به اطلاعات کامل و دقیق ، چه در طول پیشنهاد عمومی اولیه شرکت (IPO) و چه به صورت مداوم ، دسترسی داشته باشند.
• تجزیه و تحلیل اقتصادی و ریسک: داده ها و روندهایی را برای کمک به کلیه کارکردهای SEC ، از جمله تصمیم گیری ، معاینه و اجرای آن ، تجزیه و تحلیل می کند.
• اجرای قانون: نقض احتمالی قوانین اوراق بهادار فدرال را بررسی می کند و پرونده های اجرای مدنی را در دادگاه های فدرال و جلسات اداری دادخواست می کند.
• امتحانات: نظارت بر برنامه ملی امتحانات SEC و ترویج پیروی از قانون اوراق بهادار فدرال.
• محصولات سرمایه گذاری: نظارت بر شرکت های سرمایه گذاری ، از جمله کالاهایی که محصولاتی مانند صندوق های متقابل و صندوق های مبادله ای (ETF) و مشاوران سرمایه گذاری را ارائه می دهند.
• تجارت و بازارها: با تنظیم دلال دلال ، SRO ها (از جمله FINRA ، بورس سهام و آژانس های پاکسازی) و نمایندگان انتقال ، استانداردهای مربوط به بازارهای منصفانه و کارآمد را ایجاد و حفظ می کند.

SEC توسط پنج کمیسر نظارت می شود که هر یک توسط رئیس جمهور منصوب شده و توسط مجلس سنا تصویب شده است. رئیس جمهور همچنین یک کمیسر را برای خدمت به عنوان رئیس ، بالاترین رتبه آژانس انتخاب می کند. بیش از سه کمیسر نمی توانند به همان حزب سیاسی تعلق داشته باشند تا اطمینان حاصل کنند که SEC غیر طرفداری می کند.

SEC پایگاه داده EDGAR را حفظ می کند ، که به افراد امکان می دهد اطلاعات مالی و پرونده های مربوط به هر شرکت با تجارت عمومی ، صندوق متقابل ، ETF یا Auity متغیر را تحقیق کنند.

خط پایین

بر خلاف SEC ، که یک آژانس فدرال است ، FINRA یک نهاد دولتی نیست. SEC وظیفه تنظیم بازار اوراق بهادار ، از جمله دلالان دلال و مشاوران سرمایه گذاری ثبت شده را بر عهده دارد. دلالان دلال و نمایندگان آنها ملزم به ثبت نام در FINRA هستند. FINRA با بررسی منظم فرآیندها و شیوه ها در شرکتهای دلال دلال ، رعایت قوانین خود و همچنین قوانین گسترده تر اوراق بهادار را که توسط SEC تعیین شده است ، تضمین می کند.